O fundo HSI Malls (HSML11) anunciou por fato relevante a assinatura de MOU (Memorando de entendimento) para o desinvestimento de cerca de 49% do Shopping Pátio Maceió, com prazo estimado para a conclusão da operação de 60 dias. A venda pode movimentar cerca de R$ 237 milhões.

De acordo com as informações divulgadas, 19% serão negociados por venda direta de R$ 143,5 milhões, e será transferida a opção de compra de outros 30% por R$ 93,9 milhões. O cap rate é de 8,27%, e a transferência da participação de compra é referente a uma operação de 2024.

Apesar do comprador não ter o nome divulgado, fontes do mercado indicam que o novo proprietário é um novo fundo que ainda passará por um IPO.

A HSI mantém a posse de 51% do shopping e não existe obrigatoriedade de recompra futura. A equipe do Resource entrou em contato com a HSML11 para buscar informações sobre estratégia de portfólio a longo prazo, mas não obteve retorno.

Shopping Pátio Maceió

Inaugurado em 2009, o Shopping é administrado pela incorporadora Saphyr Shopping Centers. Em 2019, o ativo foi totalmente adquirido pela HSML11 por R$ 381 milhões.
Cinco anos depois, o fundo vendeu 30% de participação ao BHTF11, por R$ 213,2 milhões, com a opção de recompra do imóvel por um valor pré-determinado a partir de dois anos após o fechamento do negócio. O cap rate da operação foi de 7,5%.

Conteúdo originalmente produzido em SiiLA, parceiro do Clube FII.